Инвестиционная стратегия

Цель деятельности Фонда состоит в получении стабильного дохода на уровне двух депозитных ставок по гривневым банковским вкладам при минимизации рисковости портфеля Фонда.

Для достижения цели будут использоваться все существующие на рынке инвестиционные возможности: прежде всего, вложение в акции ведущих украинских предприятий, кроме того, инвестирование в банковские металлы, инструменты с фиксированным доходом (государственные и корпоративные облигации), недвижимость.

Планируется, что спектр инвестирования активов Фонда будет расширяться вместе с появлением и развитием на рынке соответствующих технологий. Фонд будет открыт для новых инструментов, таких как товарно-распорядительные и производные ценные бумаги*, причем последние будут использоваться прежде всего для хеджирования вложений. Это позволит увеличить стабильность и надежность Фонда путем ограничения изначально принятых сравнительно высоких рисков его портфеля.

Сохранению полученной прибыли будет служить и соблюдение стратегии динамичного страхования, которая будет использоваться по достижении Фондом уровня обозначенной целевой доходности на краткосрочных (до 1 года) периодах времени.

Снижению рисков уменьшения стоимости инвестиций будет соответствовать и соблюдение принципа диверсификации вложений: не более 15% общих активов Фонда в одну позицию. Кроме указанного выше, на Фонд будут распространяться все существующие ограничения действующего законодательства относительно направлений и предельных границ инвестирования, допустимых для отечественных недиверсифицированных фондов.

В процессе отбора акций компания по управлению активами будет сориентирована, главным образом, на наиболее ликвидные ценные бумаги, доля которых в портфеле может достигать двух третей чистых активов Фонда. В то же время до 30% активов Фонда может инвестироваться в неликвидные на время приобретения акции со значительным потенциалом роста курсовой стоимости, что может реализовываться в течение нескольких лет.

На депозитных счетах и в денежных средствах будет находиться не больше 30% активов, причем увеличение сумм до таких уровней будет обусловлено неблагоприятным прогнозом относительно коньюнктуры рынка или формированием фонда для выплаты дивидендов участникам.

В драгоценные металлы вложение будет осуществляться в потенциально наиболее прибыльные из них на сравнительно длительный (больше 1 года) период времени, что позволит избежать краткосрочных колебаний рыночных цен.

Инвестирование в инструменты с фиксированным доходом будет проводиться на основе анализа сценариев поведения полной доходности при ожидании роста курсовой стоимости долгового инструмента вследствие снижения процентных ставок на рынке.

Недвижимость как объект вложения может приобретаться прямо или опосредованно через корпоративные права из класса коммерческой недвижимости (торговые центры, офисы) или девелоперских проектов.

Инвестиционной политикой Фонда, кроме пассивного содержания большей части активов, предполагается активное управление портфелем ценных бумаг: на основе постоянного мониторинга будут проводиться транзакции, вследствие которых средства от продажи ценных бумаг, исчерпавших свой потенциал, будут перевкладываться в более перспективные объекты.

Пересмотр структуры портфеля Фонда вследствие изменений инвестиционной эффективности разных классов активов и их отдельных составляющих будет осуществляться на основе экономического, финансового и рыночного анализов.

Срок деятельности Фонда – 8 лет. Предполагается ежегодное распределение прибыли Фонда в виде дивидендов в случае, если доходность Фонда превысит средневзвешенную учетную ставку Национального банка Украины.

Фонд ориентирован на «долгосрочных» инвесторов, желающих получать доходы ежегодно. При этом, достижение цели Фонда в течение отдельно взятого финансового года является возможным только при условии роста фондового рынка Украины.

Ввиду того, что Фонд является закрытым, выкуп инвестиционных сертификатов в течение его деятельности осуществляться не будет. Расчеты по инвестиционным сертификатам Фонда будут проводиться после окончания срока его деятельности, то есть при ликвидации.

Стать клиентом

Контакты

Предостережение: Компания по управлению активами обращает внимание инвесторов на то, что риск уменьшения стоимости инвестиционных сертификатов Фонда целиком ложится на их владельцев. Заявления Управляющего Фондом и иных лиц об увеличении в будущем стоимости инвестиционных сертификатов Фонда не являются обязательствами и могут расцениваться не иначе как предположения. Стоимость чистых активов Фонда в пересчете на инвестиционный сертификат Фонда в обращении может как увеличиваться, так и уменьшаться. Рост стоимости инвестиционных сертификатов в прошлом не означает, что такое увеличение будет продолжаться и в будущем.

* после внесения соответствующих изменений в законодательство